Russel 2000 (RTY) daha iyi performans gösterse de hisse senetleri zayıflıyor, BoJ Ueda basın toplantısı sonrası Dolar gevşiyor ve Yen yükseliyor
- Avrupa hisse senetleri seansa daha güçlü bir başlangıç yapmasına rağmen daha zayıf seyrediyor; ABD hisse senedi vadeli kontratları yatay, ancak RTY daha iyi performans gösteriyor
- Dolar, BoJ Ueda'nın şahin eğilimli basın toplantısının ardından JPY'deki yükselişin etkisiyle düşüşte
- Tahviller, JGB fiyat hareketine paralel olarak daha yumuşak; ABD ihalesi bugün ilerleyen saatlerde
- Ham petrol önceki günkü yükselişini geri vererek gevşerken; baz metaller Çin'in teşvik umutlarından faydalanarak tamamen yeşil renkte seyrediyor
ABD Borsaları Açılırken
Wall St hisse senetlerinin rekor seviyelerde seyrettiği Salı günü Netflix Çin hisse senetlerinin yeni yıl kayıplarını daha erken durdurması ve Japonya Merkez Bankası'nın politika çizgisini koruması ile birlikte birkaç haftalık Büyük Teknoloji kazanç güncellemelerini başlatıyor.
Akış eğlence devi Netflix'in, 2023 yılı için gelirinde %11'lik bir artış bildirmesi bekleniyor ve hisse senedi geçtiğimiz yıl %40'tan fazla arttı - önde gelen teknoloji ve dijital megakapların (NYFANG) yarısı kadar olsa bile S&P500'ün (SPX) iki katı kazanç elde etti.
Ancak yatırımcılar şimdi önümüzdeki yıl için beklentilerine odaklanırken Netflix, Büyük Teknoloji güncellemelerinin bir araya gelmesi için korna çalıyor. Tesla ve Intelraporları bu hafta içinde, Apple ve Microsoft MSFT.O gelecek hafta.
S&P500 vadeli işlemleri zil öncesinde Pazartesi gününün yeni rekorlarının yakınında değişmeden seyretti.
Ancak Salı gününün ana piyasa hareketi, Çin ve Japonya'daki hisse senedi performansındaki şaşırtıcı farklılığın birçok kişiyi tutsak ettiği Asya'da olmaya devam etti.
Şangay ve Hong Kong'da geçtiğimiz yıl yaşanan ve bu endekslerin küresel kıyaslamalara karşı %30'luk bir performans düşüklüğüne neden olan kayıpların ardından, Çin hisse senetleri endişe verici gidişatı dengelemek için resmi adımların atıldığına dair haberlerle Salı günü nihayet bir dayanak noktası buldu.
Çin kabinesi Pazartesi günü yaptığı açıklamada piyasa güvenini istikrara kavuşturmak için güçlü ve etkili önlemler alacağını söyledi.
Bugün de Bloomberg News, kimliği açıklanmayan kaynaklara dayandırdığı haberinde, politika yapıcıların Çin-Hong Kong borsa bağlantısı yoluyla hisse senedi alımlarını finanse etmek üzere, çoğu devlet işletmelerinin offshore hesaplarından olmak üzere yaklaşık 2 trilyon yuan (279 milyar $) harekete geçirmeye çalıştığını bildirdi.
Şanghay %0,5'lik bir yükselişten önce son dört yılın en düşük seviyesini gördü, mavi çipli CSI300 %0,4'lük bir yükselişle kapandı ve Hang Seng son iki ayın en iyi günü olan %2,6'lık bir yükselişle kapandı.
Ancak piyasaları istikrara kavuşturmaya yönelik her türlü önlem, derinleşen jeopolitik anlaşmazlıklar ve yatırım kısıtlamaları nedeniyle zaten sarsılmış olan yabancı ve yerli yatırımcıları endişelendiren temel ekonomik sıkıntıyı ve emlak baskınını ele almaya yönelik yetersiz eylemle tezat oluşturuyor.
Donald Trump'ın bu yıl Beyaz Saray'a yeniden aday olmak için Cumhuriyetçi Parti'den adaylığını koyması, görevdeki son döneminde Pekin ile ilişkilerini belirleyen ABD-Çin ticaret tarifesi savaşının yeniden başlaması riskine dair spekülasyonları da arttırıyor.
Bu hafta Çin Halk Bankası'nın daha fazla faiz indirimi yapmamasının yarattığı yeni hayal kırıklığı da endişeleri arttırdı, zira birçok kişi bu isteksizliğin yuanın yeniden değer kaybetmesini önlemeye yönelik olduğundan şüpheleniyor.
Salı günü daha geniş piyasa desteği raporlarıyla yuan birkaç haftanın en iyi seviyelerine kadar güçlendi.
Ancak en azından bazı yabancı portföyler ve hatta yerli Çin parası, son aylarda teknoloji ağırlıklı bir Asya alternatifi ve giderek kutuplaşan bir jeopolitik yarılmada bölgesel bir "friendshoring" mıknatısı olarak Japonya'ya yöneldi.
Nikkei 225 endeksindeki %10'luk yükselişin aksine, bu yıl Japonya Merkez Bankası'nın hala %2'de tutmayı hedeflediği çekirdek enflasyondaki düşüş nedeniyle negatif faiz politikasını "normalleştirme" konusunda isteksiz görünmesi yeni bir sekme açtı.
BOJ Salı günü yaptığı iki günlük toplantının ardından politikasını sabit tuttu, ancak ücret artışlarının sağlamlaştığına ikna olduktan sonra yılın ilerleyen dönemlerinde sıkılaştırmaya gidebileceğine dair işaretler vardı.
BOJ Başkanı Kazuo Ueda, "Eğer olumlu bir ücret-enflasyon döngüsünün artacağına dair daha fazla kanıt elde edersek, büyük teşvik programımız kapsamında attığımız çeşitli adımlara devam etmenin fizibilitesini inceleyeceğiz" dedi.
Bunun üzerine yen bir miktar canlandı ve Nikkei'yi durdurarak günü çok az değişiklikle tamamladı. Dolar daha genel olarak geriledi.
Wall St'e geri döndüğümüzde, Hazine getirileri tekrar yükselişe geçti - en azından Salı günü yaklaşık 60 milyar dolarlık iki yıllık tahvillerin çekiç altına gireceği bir başka ağır borç satış haftası öncesinde.
Fed yetkilileri bu ay yapılacak bir sonraki politika toplantısı öncesinde karartma dönemindeyken, Fed vadeli işlem fiyatlaması bu yılın aşırı gevşeme beklentilerine karşı resmi geri itmeyi yavaş yavaş absorbe ediyor. Tüm yıl boyunca 130 baz puanlık bir gevşeme öngörülmesine rağmen, Mart ayından itibaren bir kesinti olasılığı %50'nin biraz altına geriledi.
Diğer yandan Bitcoin, 11 Ocak'ta 11 spot bitcoin borsa yatırım fonunun piyasaya sürülmesinden bu yana ilk kez 40.000 $'ın altına düşerek yedi haftanın en düşük seviyesine geriledi. Duyuru sırasında ulaştığı zirveden bu yana %20'den fazla değer kaybetti.
Piyasaların diğer tarafında, WTI ve Brent, ham petrol kontratlarının dün her biri 1,50 USD/varil yükseldikten sonra hafif bir aşağı yönlü eğilime sahipken, bugünkü fiyat hareketi biraz durgun; Brent 80 USD/varil seviyesinin altında seyrediyor.
Değerli metaller, Dolar'daki gevşemenin etkisiyle mütevazı bir yükseliş eğilimi gösteriyor, ancak ABD 4. Çeyrek GSYH, Aralık PCE ve ECB gibi bu haftanın önemli risk olayları öncesinde fiyat hareketi sınırlı. XAU son dönemde 2.019,38-2.037,79 USD/ons bandında seyrediyor.
Baz metaller, Çin'in 278 milyar USD destekli bir hisse senedi piyasası kurtarma paketini değerlendireceği ve bunun da Çin'deki duyarlılığı artıracağı yönündeki gece manşetleriyle birlikte zayıf Dolarla genel olarak bir miktar yükseliyor.
Döviz Piyasasında EUR, Dolar'daki düşüşten bir miktar fayda sağladı ancak kazançlar JPY'deki yükselişle sınırlandı; EUR/USD 1,0877-1,0915 aralığının ortasında işlem görüyor.
Çin'in hisse senedi piyasası kurtarma paketini değerlendireceği yönündeki haberlerin APAC saatlerine damgasını vurmasıyla Yuan'daki gecelik kazançlar ve emtiadaki yükselişin ardından Antipodeanlar yukarı yönlü bir eğilime sahip.
