Hisse Senetleri Birleşme ve Satın Alma Anlaşmaları ve İyileşen Yumuşak İniş Beklentilerini Fiyatlıyor.
S&P 500 Endeksi +%0,45, Dow Jones Sanayi Endeksi değişmeden ve Nasdaq 100 Endeksi +%0,64 artışla kapandı.
Pazartesi günü hisse senetleri, S&P 500'ün 23 ayın en yüksek seviyesine, Dow Industrials'ın rekor seviyeye ve Nasdaq 100'ün 2 yılın en yüksek seviyesine tırmanmasıyla ılımlı kazançlar elde etti. Pazartesi günü gerçekleşen birleşme ve satın alma anlaşmaları hisse senetlerini yükseltti. Ayrıca, Fed'in ABD ekonomisi için yumuşak bir iniş gerçekleştirebileceğine dair iyimserlik hisse senetleri için yükseliş anlamına geliyor.
Sektörler
- Güçlü: Enerji, İletişim Hizmetleri, Tüketici İhtiyaçları, Tüketici Temel Malları, Malzeme, Finans, Sağlık Hizmetleri
- Zayıf: Gayrimenkul, Kamu Hizmetleri
Pazarı Hareketlendirenler
- Borsanın üst üste yedi hafta kazanmasının ardından mütevazı alışlar
- Pozitif önyargıyı destekleyen birleşme ve satın alma söylentileri
- Piyasanın mevsimsel olarak güçlü olduğu bu dönemde daha fazla kazanç elde edememe korkusu
- Büyük sermayeli hisselerdeki göreceli güç
- Husi militanlarının gemilere saldırıları nedeniyle BP de dahil olmak üzere birçok nakliye şirketinin Kızıldeniz'den geçişi askıya aldığının anlaşılmasıyla bağlantılı jeopolitik endişeler nedeniyle petrol fiyatlarında artış
- Petroldeki hareketle bağlantılı olarak Hazine tahvillerinde satış
Kapanış Özeti
Yedi haftalık galibiyet serisinin ardından, S&P 500 ve Nasdaq Composite büyük sermayeli bileşenlerindeki güç sayesinde kazançla kapanırken, Dow Jones Industrial Average yatay kapandı Russell 2000 %0,1 geriledi.
Bugün bandın her iki tarafında da çok fazla beklenti yoktu. NYSE'de düşüşte olanlar yükselişte olanlara kıyasla çok az bir farkla, Nasdaq'ta ise 11'e 10'luk bir farkla öndeydi.
Nippon Steel'in U.S. Steel ( +%26.1) için hisse başına 55.00$'lık tamamı nakit teklifiyle vurgulanan birleşme ve satın alma söylentisinin yanı sıra, Ekim sonundan bu yana büyük kazançların ardından güçlü bir satış ilgisinin olmaması ve daha fazla kazancı kaçırma korkusu hisse senetleri için kendi destek faktörü oldu.
11 S&P 500 sektöründen dokuzu kazanç kaydederken ikisi geriledi. İletişim hizmetleri (+%1,9) ve temel tüketim malları (+%1,1) sektörleri %1,0'in üzerinde yükseliş kaydetti. Bu arada, faiz oranlarına duyarlı gayrimenkul (-%0,4) ve kamu hizmetleri (-%0,3) sektörleri kapanışta tek başına kırmızıdaydı.
Hazine piyasası, özellikle uzun vadeli tahvillerde mütevazı bir satış aktivitesi yaşadı. 2 yıllık tahvil değişmeyerek %4,46'da kalırken, 10 yıllık tahvil getirisi üç baz puan artarak %3,96'ya yükseldi.
Bu fiyat hareketi kısmen, Husi militanları tarafından gemilere yapılan saldırılar nedeniyle BP de dahil olmak üzere birkaç nakliye şirketinin Kızıldeniz üzerinden seyahati askıya aldığı haberlerini takip eden yükselen petrol fiyatlarıyla (72.82 $, +1.42, +%2.0) ilgiliydi.
Hazine tahvilleri ayrıca Chicago Fed Başkanı Goolsbee'nin (2023 FOMC seçmeni) CNBC'ye piyasanın son FOMC toplantısına/yorumlarına verdiği tepkiden dolayı biraz kafasının karıştığını söylemesine ve Cleveland Fed Başkanı Mester'in (2024 seçmeni) FT'ye piyasanın Fed'in faiz indirimi görüşünün biraz ilerisinde olduğunu söylemesine tepki veriyordu. The Wall Street Journal'a göre, San Francisco Fed Başkanı Daly (2024 FOMC seçmeni) ise Fed'in 2024'te faizleri düşürmeye başlamasının uygun olduğunu düşündüğünü, ancak aşırı sıkılaşmamaya dikkat ettiğini söyledi.
Vadeli Fed fonları piyasası halen Bay Goolsbee ve Bayan Mester'den ziyade Bayan Daly'nin görüşlerine daha yakın durmakta ve ilk indirim Mart ayında olmak üzere 2024 yılı sonuna kadar Fed'in altı faiz indirimine gitmesi yönündeki çizgisini korumaktadır.
Bugünkü ekonomik veriler, Kasım ayında 34 olan NAHB Konut Piyasası Endeksi'nin Aralık ayında 37'ye (38) yükselmesiyle sınırlı kaldı.
Salı gününün ekonomik takviminde Kasım ayı İnşaat İzinleri (konsensüsü 1,46 milyon; önceki 1,487 milyon) ve Konut Başlangıçları ( konsensüsü 1,36 milyon; önceki 1,372 milyon) yer alıyor.
