- Nasdaq ve S&P 500'ü takip eden vadeli işlemler, Apple'dan gelen kasvetli bir tatil çeyreği tahmininin ardından düştü.
- Yatırımcılar, günün ilerleyen saatlerinde açıklanacak olan ve istihdam artışının geçen ay muhtemelen yavaşladığını göstermesi beklenen tarım dışı istihdam raporunu merakla bekliyor.
- ISM ve S&P Global hizmet sektörü anketleri de ekonomik takvimde yer alıyor.
- Avrupa hisseleri, büyük merkez bankalarının para politikasını sıkılaştırmaya son vereceğine dair işaretlerin havayı desteklemesiyle otomobil hisseleri öncülüğünde yükseldi.
- Asya hisse senetleri arasında, Hong Kong hisse senetleri son üç ayın en iyi bir günlük performansını sergilerken, Çin hisse senetleri de bir anketin ülkenin hizmet faaliyetlerinin Ekim ayında toparlandığını göstermesiyle değer kazandı.
- Petrol fiyatları çok az değişirken, altın fiyatları yükseldi. Bu arada, dolar bir sepet para birimi karşısında geriledi.
Zilden Önce
Piyasalar, merkez bankalarının faiz oranlarını artırmayı bitirdiğine, enflasyonun düştüğüne ve kurumsal kazançların güçlü olduğuna inanıyor - ve şimdi 2023'ün en iyi haftasını tamamlamak için aşmaları gereken sadece bir engel daha var.
Cuma günü açıklanacak olan ABD Ekim ayı istihdam raporu, merkez bankası kararları, şirket güncellemeleri ve sinir bozucu jeopolitik gelişmelerle dolu yoğun bir iki haftayı geride bırakacak. Yılın son çeyreğinde ABD'nin ekonomik gücünün ilk önemli göstergesi olan istihdam raporu, grevle ilgili beklenen bozulmalara rağmen önemli bir etki yaratıyor.
Hafta başındaki yumuşak özel sektör istihdam verisi ve haftalık işsizlik maaşı başvurularındaki artışın ardından, istihdam artışının Eylül ayındaki 336.000'den 180.000'e düşmesi bekleniyor. ABD hizmet sektörü verileri de Cuma günü açıklanacak.
Büyük ölçüde ABD Merkez Bankası, Avrupa Merkez Bankası ve İngiltere Merkez Bankası'nın faiz artırım kampanyalarını sona erdirdiği varsayımına dayanan Perşembe günkü hisse senedi ve tahvil artışları ışığında, işgücü piyasasındaki soğuma işaretleri memnuniyetle karşılanabilir.
Açıklamadan önce, S&P500 vadeli işlemleri, nakit endeksinin neredeyse %2'lik bir artışla Nisan ayından bu yana en büyük tek günlük kazancını elde ettiği Perşembe günkü yüksek seviyelerden biraz geri adım attı. Küçük sermayeli Russell 2000 bile Haziran ayından bu yana en büyük kazancıyla %2,7 yükseldi.
Tereddütlerin bir kısmı, Amerika'nın en değerli firması Apple'ın üçüncü çeyrekte kârını artırmasına rağmen tatil dönemi için satış tahminlerinin Wall Street tahminlerini ıskalamasının ardından Cuma günkü açılış öncesinde mesai dışı işlemlerde hisseleri %3 değer kaybeden üçüncü çeyrek güncellemesinden kaynaklanıyor.
S&P500'ün 3. çeyrek için toplam yıllık kazanç büyümesi %5 gibi etkileyici bir seviyede seyrederken, LSEG verileri Wall Street'in dördüncü çeyrek kazanç büyüme tahminlerini raporlama sezonu başlamadan hemen önce %11'den %7,2'ye düşürdüğünü gösteriyor.
Ancak bu hafta Fed, ECB ve BoE'nin sıkılaştırmaya ara vermesi ve ABD Hazine borç satışlarına ilişkin endişelerin bir nebze azalmasıyla faiz oranlarındaki rahatlama her yere yayıldı.
On yıllık ABD Hazine tahvil getirileri Çarşamba günkü en yüksek seviyelerinden neredeyse 30 baz puan gerileyerek %4,66'ya düştü ve Mart ayından bu yana en büyük haftalık düşüşünü yaşamaya devam ediyor.
Çarşamba günü gerçekleştirilen Bloomberg anketine katılan 160 kişinin neredeyse yarısı, Fed'in gösterge faiz oranını daha fazla artırmasını beklemediklerini belirterek, döngüdeki bir sonraki hamlenin ekonomi yavaşladıkça politikanın gevşetilmesi olacağı tahmininde bulundu.
ABD Hazine (MOVE) ve hisse senedi piyasası (BIX) volatilite göstergeleri geçen ayın başından bu yana en düşük seviyelerine geriledi.
Dahası, gelen diğer ekonomik rakamlar, zorlu birkaç ayın ardından piyasa iyimserliğinin yenilenmesi için bir nedenin altını çizdi.
Çalışma Bakanlığı istatistikleri, işgücü maliyetleri düşerken işçi verimliliğinin 3. çeyrekte tahmin edilenden daha hızlı arttığını ve son üç yılın en yüksek hızını kaydettiğini gösterdi. Bu durum devam ederse, Fed'in enflasyonu hedefe geri getirme çabalarına yardımcı olacak ve aynı zamanda teknoloji ve yapay zekaya yapılan yatırımları da yansıtabilir.
Çin hisse senetleri de, yeni siparişlerin son 10 ayın en yavaş artışını göstermesine ve istihdamın durgunlaşmasına rağmen, bir anketin hizmet faaliyetlerinin geçen ay biraz iyileştiğini göstermesinin ardından nihayet bir talep gördü.
Avrupa'da Stoxx 600 Mart ayından bu yana en güçlü haftasının sonunda çok az değişiklik gösterdi. BMW AG, tamamen elektrikli araç satışlarının marjları artırmasının ardından yükseldi. Küresel ticaretin öncülerinden Maersk, karlılığını korumak için en az 10.000 kişiyi işten çıkaracağını açıklamasının ardından %7'den fazla değer kaybetti.
Dolar, istihdam verilerinin açıklanması öncesinde yatay kaldı (DXY).
Kivi, AUD/NZD kuyruk rüzgarlarıyla 'daha iyi performans' gösteriyor; NZD/USD çoğunlukla 0,5900'ün üzerinde ve AUD/USD 0,6450'nin altında. Euro, Dolar karşısında 1,0600 seviyesinde konsolide oldu ve başka bir büyük vadesi gelen opsiyon tarafından sıkıştırıldı.
Yen, Kültür Günü tatilinde Dolar karşısında 150,00'nin altında yer aldı ve ayrıca vade sonu faiziyle desteklendi.
Loonie, Kanada LFS ve ABD NFP karşılaşması öncesinde ABD'li rakibine karşı 1,3750'nin her iki tarafında da temkinli.
İsrail-Hamas savaşının sınırlı kalması ve talep ufkunda beliren bulutlar nedeniyle petrol ikinci haftalık kaybını yaşamaya hazırlanıyor. Altın son dört haftanın ilk haftalık düşüşüne yöneldi.
Sam Bankman-Fried'in FTX borsasının çökmesine yol açan büyük bir dolandırıcılıktan hüküm giymesinin ardından Bitcoin Cuma günü düştü.
ABD Dışişleri Bakanı Antony Blinken'in İsrail askerleri Gazze'yi kuşatırken Gazze savaşında bir duraklama arayışında olmasıyla birlikte, yatırımcılar hafta sonu yaklaşırken muhtemelen oradaki çatışmayı dikkatli bir şekilde izleyecekler.
FTX'in kurucusu Sam Bankman-Fried'in Perşembe günü geç saatlerde iflas eden kripto para borsasının müşterilerinden hırsızlık yapmaktan suçlu bulunmasının ardından kripto dünyası derin bir nefes alabilir.
Fed kesintileri için doğru ekonomik koşulların habercisi olarak ABD şirket kazançlarına dikkat edin. Bu kazanç sezonu çatlakları açığa çıkarıyor çünkü daha fazla sayıda şirketin başarısız olduğunu görüyoruz. Bu durum, Fed'in makro ortamı kontrol etmek için ihtiyaç duyduğu yavaşlamaya işaret edebilir.
