Hisse senetleri ve DXY yükseldi, Ham petrol OPEC+ kaynakları sonrası yüksek seviyelerden gerilese de değer kazandı.
- Hisse senetleri FTSE 100 ve DAX 40 ile mütevazı kazançlar elde etti
- Piyasalar ABD PCE verilerini beklerken, ABD vadeli işlemleri Avrupa seansına uygun olarak yükseliyor.
- DXY daha güçlü, EUR beklenenden düşük Tüfe sonrası G10'u aşağı çekiyor.
- Borç vadeli kontratları, kısa vadeli sıkıştırmanın sona ermesinin ardından düşüşe geçti; Bundlar 133,00 civarından geriledi
- Reuters'a göre, OPEC+'nın 1 milyon BPD'yi aşan ek petrol üretim kesintileri için bir ön anlaşma yaptığı haberlerinin ardından ham petrol kazançlarını genişletti
- Gece seansında, Çin'in fabrika faaliyetlerinde daha sert bir daralma olduğunu gösteren ve hayal kırıklığı yaratan Çin resmi PMI rakamları da dahil olmak üzere bir dizi önemli veri açıklandı.
- Önümüzde ABD Kişisel Tüketim, PCE Fiyat Endeksi, IJC, Dallas Fed PCE, Kanada GSYH, Ortalama Haftalık Kazançlar, Avustralya PMI (Nihai), Japonya İşsizlik Oranı, OPEC+ Toplantısı, Fed'den Williams, BoE'den Greene ve ECB'den Lagarde'ın konuşmaları bekleniyor.
ABD hisse senetleri ve tahvilleri için yılın en iyi ayı Perşembe günü sona eriyor ve yatırımcılar, son OPEC+ toplantısına ihtiyatlı bir gözle baksalar bile, dezenflasyona ilişkin sıcak duygularla yükseliyor.
MSCI'nın tüm ülkeleri kapsayan endeksinin kapsadığı dünya hisse senetleri daha da iyi durumda ve Kasım ayındaki neredeyse %9'luk kazanç üç yılın en iyi ayına işaret ediyor. Küresel devlet ve şirket tahvillerinin bu ayki toplam getirileri 2008'deki çöküşten bu yana en iyi dört haftasını yaşadı.
Yalnızca ABD Hazine tahvillerinin getirisi yaklaşık iki ayın en düşük seviyesine yakın seyrederken, 10 yıllık borçlanma faizleri de Fed'in faizleri sıfıra yakın seviyelere çektiği ve tahvil alımında niceliksel gevşemeyi ilk kez başlattığı 2008'deki bankacılık iflasından bu yana bir ay içindeki en büyük düşüşüne doğru ilerliyor.
Federal Rezerv politika rehberliğinde ortaya çıkan dönüş işaretleri ve günün ilerleyen saatlerinde bunu teşvik edecek Ekim PCE enflasyon okumaları ile faiz indirimi ateşi Avrupa 'da istim üstündeydi.
Kasım ayı Euro bölgesi enflasyon rakamlarının tahminlerin çok altında gelmesiyle birlikte para piyasaları Avrupa Merkez Bankası'nın Nisan ayı gibi faiz oranlarını düşürmesini bekliyor - ki bu da onu G3 merkez bankaları arasında ilk adım atan banka yapacak.
Blokta yıllık manşet enflasyon %2,4'e kadar düşerek ECB'nin %2'lik hedefinin bir kol mesafesinde kaldı. 'Çekirdek' enflasyon rakamları ise %3.6 ile daha yüksek ancak beklentilerin oldukça altında kaldı.
İtalya Merkez Bankası Başkanı ve ECB politika yapıcısı Fabio Panetta, 20 aylık faiz artırım döngüsünün sonundaki ruh halini, aşırı sıkılaştırma eğiliminin ekonomiye ve finansal istikrara vereceği 'gereksiz zarara' karşı uyarıda bulunarak yakaladı.
ABD doları (.DXY), ABD getirilerinin düşmesi ve vadeli işlemlerin Haziran ayına kadar iki çeyrek puanlık Fed faiz indirimine kadar fiyatlanması nedeniyle son zamanlarda zayıflarken, ECB'nin faiz atlama olasılığı euroyu geri çekti ve doları yeniden canlandırdı.
Perşembe günü ilerleyen saatlerde ABD'de bir önceki aya ilişkin PCE enflasyonu %3,4'ten %3,0'a gerileyecek ve çekirdek enflasyon da %3,5'e düşecek.
Yılın son çeyreğinde tekrar yavaşlamasına rağmen, ABD ekonomisinin 3. çeyrekteki şaşırtıcı performansı Çarşamba günü GSYH büyümesinin %5'in üzerine revize edilmesiyle vurgulanırken, gıda, enerji ve konut hariç PCE enflasyonunun üç aylık çekirdek oranları %1,6'ya kadar geriledi.
Giderek artan sayıda Fed politika yapıcısı için, en azından artış döngüsü tamamlanmış ve tozlanmış durumda.
Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester Çarşamba günü yaptığı açıklamada, "Para politikası iyi bir yerde," diyerek önceki gün şahin Fed guvernörü Christopher Waller'ın yorumlarını yineledi.
Fed'in ekonomik koşullara ilişkin 'Bej Kitabı' ise Ekim başından Kasım ortasına kadar faaliyetlerin yavaşladığını gösterdi: "Dört bölge ılımlı bir büyüme bildirirken, iki bölge koşulların yatay ya da hafif düşüşte olduğunu, altı bölge ise faaliyetlerde hafif düşüşler olduğunu belirtti."
Çin'de de denizaşırı talebe ilişkin endişeler arttı.
Çin'in imalat faaliyeti Kasım ayında üst üste ikinci kez ve ekonomistleri şaşırtan bir hızla daraldı, bu da sıçrayan ekonomiye olan güveni yeniden tesis etmek için daha fazla teşvike ihtiyaç duyulacağını gösteriyor.
Perşembe günü, hisse senetleri genel olarak daha yüksek - Wall St vadeli işlemleri de marjinal olarak pozitif.
Petrol fiyatları OPEC+'ın kararını beklerken yükseldi.
ÖNEMLİ BAŞLIKLAR
Almanya Maliye Bakanı Lindner, Almanya'nın 2024 bütçesinde 17 milyar Euro'luk bir açıkla karşı karşıya olduğunu söyledi.
ANP'ye göre Hollandalı NSC partisi, aşırı sağcı lider Wilders ile kabineye katılma konusunda müzakereye hazır olmadığını söyledi.
ECB, her zamanki gibi, bu yılın sonuna doğru piyasa likiditesinin önemli ölçüde azalacağı beklentisiyle KEP alımlarını (yeniden yatırımlar) geçici olarak durduracak. Son işlem günü 19 Aralık 2023'ten önce olacak ve alımlar 2 Ocak 2024'te yeniden başlayacak.
BoE Aylık Karar Alıcı Paneli (3-17 Kasım): Bir yıl sonraki TÜFE enflasyon beklentileri Ekim ayındaki %4,6'dan Kasım ayında %4,4'e gerilerken, bir yıl sonraki ücret artışı beklentisi değişmeyerek %5,1'de kaldı. Üç aylık hareketli ortalama ise Kasım ayına kadarki üç aylık dönemde 0,2 puanlık düşüşle %4,6'ya geriledi. Üç yıl sonraki TÜFE enflasyon beklentileri Kasım ayında 0,1 puan artarak %3,2'ye yükseldi.
Econostream'in ECB'den bir yetkiliye dayandırdığı haberine göre ECB Aralık ayında QT'yi görüşecek; 2024'te bir kez daha az zaman anlamına geldiği için QT kararının gelecek yıl alınması tercih ediliyor. Lagarde tartışmayı süresiz olarak ertelemeye çalışmayacaktır. Halihazırdaki geniş mutabakat göz önüne alındığında, KEP konusunda bir karara varmak için çok fazla toplantı gerekmeyecektir. KEPP değişikliği bekleniyor, likidite yüksek; piyasaların değişikliği nasıl karşılayacağı konusunda endişeli değil.
ECB'den Panetta, ECB'nin fiyat istikrarını da riske atacak şekilde ekonomiye ve finansal istikrara "gereksiz zarar" vermekten kaçınması gerektiğini söyledi; ECB, sürekli zayıf çıktı enflasyondaki düşüşü hızlandırırsa parasal koşulları gevşetebilir; Parasal sıkılaştırma henüz tam etkisini göstermedi, gelecekte talebi azaltmaya devam edecek
Energy Intel'den Bakr'a göre OPEC'in "önerisi Suudi Arabistan'ın 1 milyon varillik gönüllü kesintiyi uzatması ve bunun üzerine diğer ülkelerin de ek kesintiler yapması yönünde"
Reuters'ın bir delegeye dayandırdığı haberine göre, OPEC+ 1 milyon BPD'yi aşan ek petrol üretim kesintisi için ön anlaşmaya vardı; Energy Intel'in haberine göre, OPEC'in 1 milyon BPD'den daha fazla kesinti yapması konusundaki görüşmeler üye ülkelerin ne kadar katkıda bulunabileceğine bağlı olacak; neredeyse tüm üye ülkeler daha derin bir kesintiye ihtiyaç olduğu konusunda hemfikir görünüyor
Reuters'ın kaynaklara dayandırdığı haberine göre, OPEC/OPEC+ toplantılarının Perşembe günü planlandığı gibi gerçekleşmesi bekleniyor; OPEC+ 2024 yılı başı için ek petrol üretim kesintisini görüşmeye devam ediyor
Reuters kaynaklarına göre OPEC+ ek üretim kesintisi görüşmeleri 1-2 milyon BPD arasında değişiyor
OPEC+'nın Orta Doğu'daki çatışmaların ortasında yeni petrol üretim kesintileri üzerinde düşündüğü, Suudi Arabistan'ın 1 milyon BPD'ye kadar bir kesintiden yana olduğu, diğer üyelerin ise kotaların düşürülmesine karşı çıktığı, Nijerya ve Angola'nın bireysel kotalarının düşürülmesine direndiği ve BAE'nin de üretim kesintisi konusunda isteksiz olduğu bildirildi. WSJ'nin delegelere dayandırdığı haberine göre ayrıca, mevcut üretim kısıtlamalarının çoğunun kaldırılmasının en olası senaryo olduğu ancak görüşmelerin devam ettiği belirtildi.
Kazakistan Enerji Bakanlığı, Karadeniz'deki fırtına nedeniyle 29 Kasım'da Karaçaganak petrol sahasında petrol üretiminin %34 azaldığını açıkladı.
Reuters kaynaklarına göre, Novorossiysk ve CPC terminallerinden petrol yüklemeleri Çarşamba günü fırtına nedeniyle kapalı kaldı ve Novorossiysk için Kasım ayı planı 1 milyon tondan fazla ertelendi.
