Pazartesi
Günaydın,
- Global Piyasalar yeni haftaya sakin başladı. Gündemde ilk sırada AB enflasyon verileri
- Asya borsaları karışık seyrederken ABD ve Avrupa vadelileri hafif artıda
- İki yıllık ABD Pazartesi günü yüzde 4.1 civarında seyrederken, Dolar hafif yükseldi.
- Petrol Opec'in yeni arz kesintisi söylentilerine bağlı olarak yükselişte.
- PBOC Orta Vadeli Kredi Kolaylığı (MLF) faiz oranını değiştirmedi.
- Alman BDI Başkanı: Çin'e ihtiyacımız olduğu konusunda geniş bir fikir birliğimiz var.
- BOE, mevduat garanti programında acil reform yapmayı düşünüyor - FT
- Yellen: ABD bankaları muhtemelen kredilerini kısacak.
- Lagarde: Kredilerde sınırlı sıkılaşma ECB'nin işini kolaylaştırabilir
- Citi, 2023 için ortalama altın fiyatı tahminini %7,9 artırarak 2050 dolar/ton seviyesine çıkardı.
- Küresel doğal gaz sektöründe arz kıtlığı, yazla birlikte arz fazlasına dönüşüyor
- ABD, Güney Kore ve Japonya füze savunma tatbikatı yapacaklar
-- ABD Hisse Senetleri önceki günkü rallinin ardından geri çekildi
Güne Başlarken
Asya'da hisse senetleri ve tahvillerin çok az değiştiği ve doların Cuma günkü sıçramasının çoğunu koruduğu haftaya dikkatli bir başlangıç yapıldı. Fed'in Bej kitabı ve en az sekiz Fed konuşmacısının yanı sıra Çin ekonomik büyümesi ve küresel PMI'lara ilişkin güncellemeleri içeren hafta göz önüne alındığında bu ihtiyat normal.
ABD ve Avrupa hisse senedi vadeli işlemleri, yatırımcıların daha fazla faiz artırımı ve ekonomik yavaşlama olasılığını tartmasıyla Pazartesi günü çoğu Asya hisse senedi göstergesiyle birlikte küçük kazançlar elde etti.
Dolar, bazı 10'lar Grubu emsalleri karşısında küçük kazançlar elde etti. Hazine getirileri çok az değişti ve faiz oranına duyarlı iki yıllıklar %4,1 civarında seyretti.
Analistler, son ticaret rakamlarının çarpıcı gücü göz önüne alındığında Çin verileri için genel olarak iyimser. Hafta sonu açıklanan konut fiyatları da 21 ayın en hızlı artışını göstererek şaşırttı; bu da konutun ekonomi için önemli bir zayıf nokta ve bankalar için bir kırılganlık olması nedeniyle rahatlatıcı bir işaret.
Citi'nin Çin verilerine ilişkin ekonomik sürprizler endeksi son 17 yılın en yüksek seviyesinde ve piyasa Salı günü açıklanacak GSYH, perakende satışlar ve sanayi üretimi için yukarı yönlü risk görüyor.
Bu arada, CME Fedwatch Tool bu sabah Fed'in 3 Mayıs'ta faiz artırma olasılığını %98 olarak gösterdiğinde kısa bir heyecan yarattı. Şu anda hala %83'lük güvenli bir bahse geri döndüğü için bu şişman bir parmak olabilir, bu nedenle yatırımcılar banka krizinin bir artış daha önlemek için yeterli olmadığı sonucuna varmış gibi görünüyor.
Piyasalar ECB'nin 4 Mayıs'ta 50 baz puanlık bir artırıma gitme ihtimalini %46 olarak fiyatlamaya başladı. Mayıs ayının ilk haftası oldukça hareketli geçecek gibi görünüyor.
Bu haftaki kurumsal kazançlar, şirket bilançolarının gelecekteki potansiyel finansal baskılara karşı ne kadar dirençli olduğuna dair bilgi sağlayacağı için her zamankinden daha fazla makro öneme sahip olacaktır.
Yatırımcılar bu hafta ileriye dönük olarak Fed'in Bej Kitap'ının yayınlanmasını ve John Williams, Raphael Bostic, Loretta Mester ve Lisa Cook gibi yetkililerin yorumlarını bekliyor. Geçtiğimiz hafta Fed Başkanı Christopher Waller'ın merkez bankasının enflasyonla mücadelesinde daha fazla politika sıkılaştırmasını desteklediğini söylemesinin ardından piyasalar gerilmişti.
Finans sektörü geçen hafta JPMorgan Chase & Co. ve Citigroup Inc. kazançlarının ardından liderlik ederek daha iyi performans gösterdi ve sektör Pazartesi günü Charles Schwab Corp. ve State Street Corp. raporlarıyla sıcak kalmaya devam edecek.
Yatırımcılar, yükselen faiz oranlarının aracı kurumda gerçekleşmemiş zararların artmasına neden olmasıyla bu yıl yaklaşık %40 düşen Schwab'dan iyileşme işaretleri arayacak. Bank of America Corp. ve Goldman Sachs Group Inc. haftanın ilerleyen günlerinde Netflix Inc. ve Tesla Inc. bekleniyor.
Emtia piyasasında ham petrol, küresel piyasanın sıkılaştığına dair işaretlerle birlikte dördüncü haftalık kazancını kaydettikten sonra Pazartesi günü çok az değişiklik gösterdi. Altın yükseldi ve Bitcoin 30.000 $ seviyesinin etrafında dalgalanıyor.
Avrupa piyasaları açılırken
Avrupa hisseleri, yatırımcıların ekonomik gerileme ve daha fazla faiz artırımı potansiyelini değerlendirmesiyle sakin bir başlangıç yapmaya yöneldi.
ECB Başkanı Lagarde New York'ta Dış İlişkiler Konseyi'nde konuşuyor.
BOE Başkan Yardımcısı Jon Cunliffe de ayrı bir etkinlikte açıklamalarda bulunuyor.
İngiltere'de Başbakan Rishi Sunak "matematik karşıtı zihniyetin" İngiliz ekonomisini nasıl engellediğine dair bir konuşma yapacak.
Beklenen veriler arasında İtalya'nın TÜFE'si ve Danimarka'nın ÜFE'si yer alıyor. Exor kazançlar için güvertede.
Asya'da bu sabah
APAC hisse senetleri, hafta sonundan bu yana önemli bir makro katalizörün olmaması ve katılımcıların GSYH verileri de dahil olmak üzere Çin'den gelecek ekonomik açıklamaları beklemesi nedeniyle kazançları sınırlı olsa da çoğunlukla daha yüksek işlem gördü.
ASX 200, teknoloji ve finans sektörlerindeki kazançların emtia ile ilgili sektörlerdeki kayıpları telafi etmesiyle pozitif seyretti.
Nikkei 225, 28.500 seviyesi civarında kararsız bir seyir izlerken, en büyük oyuncuların bazıları görünümlerinden etkilendi.
Hang Seng ve Shanghai Comp, PBoC'nin ihtiyatlı para politikasını kesin ve güçlü hale getirmenin yanı sıra iç talebi genişletmek ve likiditeyi bol tutmak için desteği artırma sözü vermesinin ardından desteklendi.
FX
DXY, hafta sonundan itibaren önemli katalizörlerin eksikliğini takiben FX alanı genelinde fiyat hareketiyle yatay seyretti, ancak şahin Fed yorumlarının ve Endüstriyel Üretim ve Michigan Üniversitesi Duyarlılığı dahil olmak üzere çoğunlukla beklenenden daha iyi verilerin yardımcı olduğu Cuma günkü kazançlarını korudu.
EUR/USD, ECB'den Nagel'in geçen hafta sonundaki şahin yorumlarına rağmen o zamandan beri tek para birimi için direnç sağlayan 1.1000 seviyesinin altına düştükten sonra baskı altında kaldı.
GBP/USD, Cuma günkü geri çekilme ve BoE'den Tenreyro'nun geçmiş faiz artışlarının enflasyon üzerindeki etkisi konusunda sabırlı olmaları gerektiği ve etkinin çoğunu henüz görmedikleri yönündeki yorumlarının ardından 1,2400 seviyesini aşağı yönlü test etti.
USD/JPY 134,00 seviyesindeki direnci aştıktan sonra ayakta kaldı.
Antipodeanlar, 1. kademe verilerin yokluğu ve piyasaların yarınki önemli açıklamaları beklemesi nedeniyle dalgalandı.
Emtia
Ham petrol vadeli işlemleri, ilgili katalizörlerin eksikliği ve katılımcıların gelen verileri beklemesi nedeniyle yatay seyretti.
FT'ye göre, G7 bakanları fosil yakıtların kullanımdan kaldırılmasını hızlandırmak ve yenilenebilir enerjiye yönelmek konusunda anlaştı.
FT'ye göre Suudi Arabistan, Saudi Aramco'daki yaklaşık 80 milyar dolarlık hissesini PIF'e devrederek varlık fonunu güçlendirdi.
Reuters'a göre QatarEnergy, Namibya ile enerji işbirliğini geliştirmek için Namibya'da daha fazla yatırım fırsatını araştırmayı da içeren bir Mutabakat Zaptı imzaladı.
Reuters'a göre Norsk Hydro, Hydro Karmøy ve Hydro Ardal'daki çalışanların bu Pazartesi grev eylemine başlayacağını ve Sunndalsøra'daki muhasebe departmanındaki kurumsal çalışanların da greve gideceğini duyurdu.
Spot altın kararsızdı ve olaysız bir dolar karşısında 2.000 USD/ons seviyesinin her iki tarafında da işlem gördü.
Bakır vadeli işlemleri, Çin'den yarın gelecek ekonomik büyüme verileri öncesinde risk ortamının kontrol altında tutulması nedeniyle yatay seyrederken, Şangay kalay vadeli işlemleri Myanmar'ın kalay madenciliği merkezi Wa Eyaleti'nin kaynaklarını korumak için Ağustos ayından itibaren tüm madencilik faaliyetlerini askıya almayı planlamasıyla erken işlemlerde çift haneli bir artış gösterdi.
Piyasaların gündeminde bugün konuşulanlardan dikkat çekenler - BN
Birleşik Krallık Enflasyonu
İngiltere Başbakanı Rishi Sunak'ın bu hafta enflasyonun yeniden tek haneli rakamlara inmesi ve son otuz yılın en hızlı faiz artırımı serisinin sona ermekte olduğuna dair umutları artırması bekleniyor. Bloomberg News anketine katılan ekonomistlerin yarısından fazlası artık İngiltere Merkez Bankası'nın temel faiz oranını tekrar yükseltmekten kaçınacağını düşünüyor. Bu hafta açıklanacak rakamların, enflasyonun Ağustos ayından bu yana ilk kez %10'un altına düştüğünü ve iş gücü piyasasında bir soğuma olduğunu göstermesi bekleniyor. BOE Başkanı Andrew Bailey, 2021 sonunda faizleri sıfıra yakın seviyeden keskin bir şekilde yükselttikten sonra, son zamanlarda sıkılaştırmadan uzaklaşılacağının sinyalini verdi.
Barclays Kesintileri
Sky News'e göre Barclays bu hafta yatırım bankacılığı bölümünde 100'den fazla pozisyonda kesintiye giderek altı aydan kısa bir süre içinde ikinci işten çıkarma turunu gerçekleştirecek. Sky, kimliğini açıklamadığı kişilere dayandırdığı haberinde, işten çıkarılanların tek bir ülke ya da işletme içindeki bir fonksiyonla sınırlı olmadığını belirtti. Bir Barclays sözcüsü haber kuruluşuna yorum yapmayı reddetti. Bloomberg'in haberine göre, banka Kasım ayında yatırım bankacılığı grubunda yaklaşık 200 kişiyi işten çıkarmaya başlamıştı ve bu sayı bölümün küresel personel sayısının yaklaşık %3'ünü temsil ediyordu.
Japonya Seçimleri
Japonya Başbakanı Fumio Kishida'nın siyasi talihi son zamanlarda iyiye gidiyordu. Bu hafta sonu yaşanan suikast girişimi, bombalı saldırganın motivasyonuna bağlı olarak bu durumu değiştirebilir. Geçen ay Ukrayna'ya yapılan sürpriz ziyaret ve Güney Kore ile ilişkilerin geliştirilmesine yönelik önemli bir anlaşma, Kishida'nın popülaritesinde bir sıçramaya yol açtı ve anketler onay oranının Ağustos ayından bu yana en yüksek noktada olduğunu gösterdi. Bu ayın başlarında yapılan yerel seçimlerde elde edilen güçlü sonuçla birlikte Tokyo'da 65 yaşındaki liderin yakında erken bir ulusal oylama çağrısı yapabileceğine dair spekülasyonlar arttı. Seçim zamanlaması ise yeni Japonya Merkez Bankası Başkanı Kazuo Ueda'nın ülkenin ultra kolay para politikasını ne zaman sıkılaştırmaya başlayacağına dair bahislere belirsizlik katıyor.
Birinci Cumhuriyet
Amerika'nın en zengin bölgelerinde haber hızla yayıldı: Bir banka çok uygun koşullarda kredi veriyordu. Yüksek gelirli ve kredi notu yüksek olan varlıklı ev alıcıları ve emlak yatırımcıları First Republic Bank'tan birkaç yıllığına çok düşük faizli ipotek alabiliyorlardı. Daha da iyisi, on yıl boyunca anaparayı geri ödemeye başlamaları gerekmiyordu. Manhattan, San Francisco Körfez bölgesi ve Güney Kaliforniya'da bu koşullar, pandemi sırasında faiz oranları düşerken, diğer bankaların yöneticileri de dahil olmak üzere zengin müşteri lejyonlarını cezbetti. Krediler, borçlulara mülklerini daha geleneksel ipoteklerle finanse etmelerine kıyasla yatırım yapmak ve harcamak için daha fazla nakit bıraktı. Talep o kadar güçlüydü ki First Republic'in varlıklarını dört yıl içinde iki katına çıkarmasına yardımcı olurken mevduatlar da arttı. Şimdi, bunların hepsi devasa bir hata gibi görünüyor.
Bu haftanın önemli olayları:
ECB Başkanı Christine Lagarde Pazartesi günü New York'ta Dış İlişkiler Konseyi'nde konuşacak
Fed Başkanı Thomas Barkin Pazartesi günü Richmond İşletme Ekonomisi Derneği'nde konuşuyor
Çin GSYİH, perakende satışlar, sanayi üretimi, Salı
ABD konut başlangıçları, Salı
Goldman Sachs ve Bank of America Salı günü ilk çeyrek kazançlarını açıklıyor
Fed'den Michelle Bowman Salı günü dijital para birimini tartışıyor
Avro Bölgesi TÜFE, Çarşamba
Fed Bej Kitap'ı yayımlıyor, Çarşamba
Fed Başkanı John Williams Çarşamba günü bir konuşma yapacak
Fed Başkanı Austan Goolsbee Çarşamba günü NPR'da bir söyleşi gerçekleştirecek
Çin kredi faiz oranları, Perşembe
Euro Bölgesi tüketici güveni, Perşembe
ABD ilk işsizlik başvuruları, mevcut konut satışları, öncü ekonomik göstergeler endeksi, Perşembe
ECB Mart ayı politika toplantısına ilişkin raporunu Perşembe günü yayımlıyor
Fed'den Christopher Waller Perşembe günü kripto para odaklı etkinlikte konuşuyor
Fed'den Patrick Harker Perşembe günü "para politikası ve konut" konulu bir konuşma yapacak
Fed'den Loretta Mester Perşembe günü ekonomi ve politika görünümünü tartışıyor
Fed Başkanı Raphael Bostic Perşembe günü bölgesel ve ulusal ekonomik koşulları değerlendirecek
Fed'den Michelle Bowman ve Lorie Logan Perşembe günü etkinlikte konuşacak
Avro Bölgesi PMI verileri, Cuma
Japonya TÜFE, Cuma
Fed'den Lisa Cook Cuma günü bir etkinlikte ekonomik araştırmaları tartışıyor
