APAC hisse senetleri, hafta sonu haber akışının sakin olması ve bölgedeki toplu tatil kapanışları nedeniyle durgun seyretti.
- DXY 104 seviyesinde sabit kalırken, EUR/USD paritesi 1,08'i, USD/JPY paritesi ise 149 seviyesini hedefliyor.
- BOJ'un sıkılaştırma için zaman ayıracağı görüşüyle Yen iki ayın en düşük seviyesine yaklaştı
- Petrol Israil'in Gazze Refah kampı saldırılarına rağmen sakin
- Veri dolu haftada odak ABD Fed'e dönerken altın fiyatları durgun
- Avrupa hisse senedi vadeli işlemleri, nakit piyasasının Cuma günü %0,1 artışla kapanmasının ardından Euro Stoxx 50 future +%0,3 ile hafif pozitif bir açılışa işaret ediyor.
- ECB Panetta, ECB'nin para politikası duruşunu tersine çevirme zamanının hızla yaklaştığını söyledi.
- Jeff Bezos yaklaşık 2 milyar dolarlık Amazon hissesi satıyor
Avrupa ve küresel piyasalarda önümüzdeki güne bir bakış
Pazartesi günü Asya'da Çin, Japonya, Singapur ve diğer bazı merkezlerin tatilde olması nedeniyle sakin geçti.
Ayrıca New York Eyaleti'nde ilk kez Yeni Ay Yılı için resmi tatil olmasına rağmen bu durum Wall Street'i kapsamıyor gibi görünüyor. ABD hisse senedi vadeli işlemleri neredeyse hiç değişmedi, Avrupa hisse senedi ve Hazine vadeli işlemleri bir miktar arttı ve dolar biraz daha yumuşak.
ABD'nin Ocak ayı tüketici fiyatları raporunun Salı günü açıklanacak olması ve Federal Rezerv'in Mart ya da Mayıs ayında kesintiye gidip gitmeyeceğine ilişkin beklentilerin yeniden etkilenecek olması nedeniyle piyasalar muhtemelen temkinli davranıyor.
Manşet TÜFE'nin aylık bazda %0,2, çekirdek TÜFE'nin ise %0,3 artması bekleniyor. Yıllık TÜFE geçen yılın ortasındaki %3,0 seviyesine geri dönerken, çekirdek TÜFE'nin 2021 ortasından bu yana en düşük seviye olan %3,8'e gerileyeceği tahmin ediliyor. Herkes kira artışının nihayet yavaşlamaya başlamasını beklerken, kullanılmış araba fiyatları büyük bir sürükleyici olacak.
Çekirdek için tahmin aralığı +%0,1 ila +%0,3 olup, bu da risklerin aşağı yönlü olduğunu göstermektedir. Geçtiğimiz Cuma günü açıklanan mevsimsel düzeltme revizyonları, altı aylık yıllık hızın %3,21'den %3,25'e çok az değiştiği göz önüne alındığında, çok az fark yaratacaktır.
Vadeli işlemlerde Mart ayında faiz indirimi ihtimali %17'ye düşerken, Mayıs ayında faiz indirimi ihtimali %80 civarında seyrediyor. Piyasa, birkaç hafta önceki 145 baz puandan bu yıl için 121 baz puanlık bir indirime işaret ediyor.
Bu hafta takvimde her zaman etkili olan Başkan Christopher Waller da dahil olmak üzere en az sekiz Fed konuşmacısı var.
Bu hafta ayrıca, toplamda %0,1 düşeceği ancak otomobil hariç %0,3 artacağı tahmin edilen ABD perakende satış verileri de açıklanacak. GSYH ile eşleştirilen kontrol grubunun +%0,4 ile daha da güçlü olduğu ve sağlam tüketim göstergelerinin devam ettiği görülüyor.
İngiltere'de ayrıca TÜFE verileri ve küçük bir daralma gösterebilecek ve böylece teknik bir durgunluğu teyit edebilecek 4. Çeyrek GSYH okuması var. Perşembe günü iki ara seçim olduğu ve anketlerin Muhafazakârların her ikisini de kaybedebileceğini gösterdiği göz önüne alındığında, bu hükümet için rahatsız edici bir zamanlama olacaktır.
İngiltere Merkez Bankası Başkanı Pazartesi günü daha sonra konuşacak ve analistler, bankanın erken faiz indirimi yapmama konusundaki şahin çizgisini yineleyeceğini varsayıyor.
Fiyatları ve marjları sıkıştıran bir odak noktası olacak olan sonuçlar için bu hafta beklenen sektörlerden biri çikolata sektörüdür ve bu tam olarak Sevgililer Günü'ne denk gelir. Kakao fiyatları geçen hafta %16 artarak dokuz seans üst üste rekor seviyelere ulaştı.
Yıl başından bu yana fiyatlar %40 arttı ve bu durumun El Nino hava modeli tarafından kötüleştirilen Fildişi Sahili ve Gana'da yaşanan kötü mahsul nedeniyle olduğu belirtiliyor. Endişe ise küresel ısınmanın bunu yarı kalıcı bir duruma getirebileceği yönünde.
Bu hafta sonuçları beklenen diğer şirketler arasında Kraft Heinz, Coca Cola ve Burger King'in sahibi Restaurant Brands bulunuyor. Diğer rapor veren gruplar arasında Airbnb, Marriott, MGM Resorts, Cisco, Lyft, DoorDash ve tarım ekipmanı tedarikçisi Deere yer alıyor. ECB'den Lane & Cipollone, RBA'dan Kohler, Fed'den Barkin & Kashkari'nin yorumları bekleniyor.
Gece Boyunca Piyasalar
Hisse Senetleri
ABD hisse senetleri, belirgin bir katalizörün yokluğunda boğa yolculuğunun devam etmesiyle SPX'in 5,000'in üzerinde yeni seviyelere tırmandığı Cuma gününü çoğunlukla olumlu tamamlarken, NYCB hisselerindeki rahatlama rallisinin de yardımcı olduğu risk duyarlılığıyla NDX ve RUT'ta kazançlar daha da belirgindi. Ayrıca, Cuma günü dikkatler ABD TÜFE revizyonları üzerindeydi ve Salı günkü Ocak TÜFE raporuna yönelik revizyonların ardından 3m ve 6m yıllık çekirdek TÜFE ölçümleri değişmeden kalarak enflasyon tablosunu net olarak olduğu gibi bıraktı.
Çin, Hong Kong, Tayvan, Japonya, Güney Kore, Singapur, Malezya ve Vietnam'da piyasaların tatil nedeniyle kapalı olması nedeniyle APAC hisse senetleri hafta sonu sakin haber akışı ve bölgedeki toplu kapanışlar nedeniyle durgun seyretti.
ASX 200, sağlık ve emtia ile ilgili sektörlerdeki düşük performans nedeniyle gerilerken, kardiyovasküler ilacının faz 3 denemesinden elde edilen ilk sonuçların birincil etkinlik son noktasını karşılayamamasının ardından CSL'deki kayıplar nedeniyle en kötü etkilenen sektör oldu.
Nifty 50, endekste en kötü performans gösteren bazı hisse senetlerinin kazanç sonrası zarar görmesiyle baskı altında kaldı.
ABD hisse senedi vadeli işlemleri, Wall Street'te S&P 500'ün ilk kez 5.000'in üzerinde kapandığı Cuma günkü yeni rekor seviyelerin ardından yatay seyretti.
Avrupa hisse senedi vadeli işlemleri, nakit piyasasının Cuma günü %0,1 artışla kapanmasının ardından Euro Stoxx 50 future +%0,3 ile hafif pozitif bir açılışa işaret ediyor.
Fx
DXY, hafif haber akışı ve Salı günü açıklanacak ABD TÜFE'si ile birlikte çok dar bir aralıkta 104,00 seviyesi civarında seyretti.
EUR/USD hafif kazançlar elde etti, ancak yukarı yönlü 1.0800'deki dirençle sınırlanırken, ECB'den Panetta'nın ECB'nin para politikası duruşunun tersine dönme zamanının hızla yaklaştığına dair son yorumları vardı.
GBP/USD, BoE Başkanı Bailey'nin daha sonra yapacağı konuşma ve İngiltere verileri için yoğun bir haftaya girerken ilgili katalizörlerin yokluğunda sessiz kaldı.
USD/JPY, Japon katılımcıların uzun bir hafta sonu geçirmesiyle çok az değişiklik gösterdi.
Antipodeanlar, RBNZ yetkililerinin şahin eğilimli yorumlarına rağmen Kivi'deki hafif düşük performansla FX alanındaki heyecan verici olmayan performansa uyum sağladı.
Emtia
Vadeli ham petrol kontratları, ilgili katalizörlerin eksikliği ve İsrail'in kara harekatı planları çerçevesinde Gazze'nin güneyindeki Refah'a saldırı düzenlemesinin ardından artan jeopolitik endişelere rağmen durgun seyretti.
Spot altın, yatay seyreden dolarla birlikte ve Salı günü açıklanacak ABD TÜFE verileri öncesinde dalgalı bir seyir izledi.
Bakır vadeli işlemleri, Asya'daki en büyük alıcısı da dahil olmak üzere birçok katılımcının yokluğunda talep görmedi.
BHP (demir cevheri), tren sürücüleri tarafından bu Cuma 24 saatlik bir iş bırakma eylemi yapacakları konusunda bilgilendirildi. BHP, sendika temsilcileri tarafından sağlanan revize edilmiş bir dizi talebi incelediğini ve korumalı eyleme gerek kalmadan bir anlaşmaya varılabileceğine inandığını, ancak eylemin devam etmesi halinde acil durum planları olduğunu söyledi.
ÖNEMLİ ASYA-PAS BAŞLIKLARI
RBNZ Başkanı Orr, konut inşaatlarının yavaşladığı bir dönemde nüfusun bu kadar hızlı artmasının endişe verici olduğunu söylerken, enflasyonun hala çok yüksek olduğunu ve bu nedenle Nakit Faiz oranını %5,50'de tuttuklarını sözlerine ekledi
RBNZ Başkan Yardımcısı Hawkesby, Yeni Zelanda'nın finansal sisteminin güçlü kalmaya devam ettiğini ve son altı ayda konut piyasalarında fiyatların istikrar kazandığını söyledi ve sistemin yüksek faiz oranlarıyla başa çıkabileceğini belirtti.
İsrail ordusunun Gazze'nin güneyine bir dizi saldırı düzenlediği ve Refah'ta iki rehinenin özel kuvvetler tarafından kurtarıldığı belirtilirken, Reuters'a göre Refah'a düzenlenen saldırıda onlarca ölü ve yaralı olduğu bildirildi.
Politico'da yer alan habere göre İsrail Başbakanı Netanyahu, İsrail'in Gazze'nin güneyindeki Refah kentine girmeye hazırlandığı yönündeki uluslararası endişelere karşı çıkarak, "Refah'a girmeyelim diyenler aslında savaşı kaybedelim diyorlar" dedi. İsrail Başbakanı Netanyahu'nun ayrıca, kalan 132 rehineden, harcadıkları çabayı gerektirecek kadarının hala hayatta olduğunu söylediği bildirildi.
Ukrayna askeri istihbaratı, Starlink'in Rus güçleri tarafından savaş alanında kullanıldığını doğruladığını söylediği bir kesişme yayınladı. Öte yandan Reuters'a göre Elon Musk, SpaceX'in Rusya'ya Starlink terminalleri sattığını iddia eden bir dizi yalan haberi yalanladı ve bildiği kadarıyla Rusya'ya doğrudan ya da dolaylı olarak Starlink satılmadığını söyledi.
ÖNEMLİ AVRUPA BAŞLIKLAR
Bloomberg'e göre ECB'den Centeno, faiz oranlarının daha hızlı düşmesi yerine kademeli ve istikrarlı bir şekilde düşmesini tercih ettiğini söylerken, ellerindeki göstergelerin enflasyonun düştüğünü gösterdiğini de sözlerine ekledi.
ECB'den de Cos, Mart ayı personel projeksiyonlarının %2'lik orta vadeli hedeften yeterince emin olup olamayacaklarını değerlendirmede kilit rol oynayacağını söyledi.
ECB Panetta, ECB'nin para politikası duruşunu tersine çevirme zamanının hızla yaklaştığını ve faiz oranlarını "hızlı ve kademeli" olarak düşürmekle piyasadaki oynaklığı artırabilecek "daha geç ve daha agresif" bir şekilde düşürmenin artılarını ve eksilerini tartmaları gerektiğini söylerken, para politikasının gevşetilmesinin tam zamanlamasıyla ilgili herhangi bir spekülasyonun steril bir egzersiz ve Yönetim Konseyi'ne saygısızlık olacağını da sözlerine ekledi.
Avrupa Birliği, borcu azaltmayı ve savunma ve yeşil dönüşüm gibi kilit alanlardaki yatırımları korumayı amaçlayan mali reform konusunda geçici bir anlaşmaya vardı.
The Times'a göre Gertjan Vlieghe (eski MB Başkanı) ve Clare Lombardelli (şu anda Paris'teki OECD'de görev yapan eski bir Hazine yetkilisi) BoE Başkan Yardımcısı Ben Broadbent'in yerine geçmesi için önde gelen adaylar.
Finlandiya'nın eski Başbakanı Stubb, Pazar günü yapılan cumhurbaşkanlığı seçimlerinin ikinci turunda oyların %52'sini alarak ülkenin bir sonraki Cumhurbaşkanı olacak.
Fitch Finlandiya'nın kredi notunu AA+; görünümünü durağan olarak teyit ederken, S&P Danimarka'nın kredi notunu AAA; görünümünü durağan olarak teyit etti.
PİYASA GÜNDEMİNDE ÖNE ÇIKAN KONULAR
Bitcoin'in Sıcak Serüveni - Bitcoin, token için ABD borsa yatırım fonlarının rekor kıran ilk çıkışının da yardımıyla, en son bir yıl önce görülen bir kazanma serisiyle flört ediyor. Dijital varlık Pazartesi günü Asya ticaretinde yükseldi ve Ocak 2023'ten bu yana en uzun serisini oluşturacak yedinci günlük kazancını elde etmeye hazırlanıyor. Artışlar, dokuz yeni spot Bitcoin fonunun 11 Ocak'ta ABD'de işlem görmeye başlamasının ve şimdiye kadar 9 milyar dolardan fazla yatırımcı girişi çekmesinin ardından geldi.
AMB Faiz Oranları - Yönetim Konseyi üyesi Pablo Hernandez de Cos, Pazar günü yayınlanan Kıbrıs gazetesi Politis'e verdiği röportajda, ECB'nin Mart ayında açıklayacağı enflasyon ve büyüme görünümünün faiz indirimlerine ne zaman başlanacağına karar verilmesinde kilit rol oynayacağını söyledi. Meslektaşı Fabio Panetta ise hafta sonu yaptığı açıklamada gevşek politika zamanının "hızla yaklaştığını" söyledi. Panetta ayrıca bir hamlenin çok fazla geciktirilmemesi konusunda da uyarıda bulundu.
NATO Geri Adım Atıyor - NATO, Donald Trump'ın başkan olarak Rusya'yı savunma harcamalarını geciktiren ülkeleri işgal etmeye teşvik edebileceği yönündeki sözlerini reddederek Beyaz Saray'a katıldı. Bu arada Avrupalı yetkililer bunun Trump'ın son provokasyonu olmayacağının farkındalar ve Trump'ın yorumlarıyla başa çıkmak için daha hazırlıklılar.
Hâlâ Muhteşem mi? - Piyasanın geri kalanı yükselirken Tesla hisseleri düşüyor ve yatırımcıların elektrikli araç üreticisinin Muhteşem Yedili'ye ait olup olmadığını merak etmesine neden oluyor. Tesla için sorun, yedi teknoloji şirketinden altısının yapay zeka coşkusundan yararlanırken, elektrikli araç talebinin 2024'te yavaşlaması bekleniyor - bu da yatırımcıların çok yüksek değerlemesini yutmasını zorlaştırıyor.
