S&P 500 ve Nasdaq kazanç sağlarken, Hazine getirileri verilerin Fed'in faiz artışlarını durdurma olasılığını güçlendirmesiyle geriledi.
Çarşamba günü hisse senetleri işlem seansı boyunca yönünü belirlemede eksiklik gösterdi ve yatırımcılar tüketici fiyat enflasyonu raporunu sindirmeye çalışırken, ana endeksler değişim çizgisinin üzerinde ileri geri gidip geldi.
Sonunda büyük endeksler karışık bir şekilde kapandı. Dow, 70.46 puan kaybederek veya %0.2 azalarak 34,575.53 puana, S&P 500 ise 5.54 puan artarak veya %0.1 yükselerek 4,467.44 puana çıktı ve Nasdaq ise 39.97 puan yükselerek veya %0.3 artarak 13,813.59 puana yükseldi.
Sektörler
- Güçlü: Tüketici Malları, Hizmetler, Sağlık Hizmetleri, Bilgi Teknolojisi
- Zayıf: Gayrimenkul, Enerji, Malzemeler, Sanayi
Piyasayı Hareketlendirenler
- Ağustos TÜFE'sini sindirme, çekirdek enflasyonun Fed'in %2.0 hedefinin oldukça üzerinde ve sabit kaldığını göstermesi
- Bazı mega şirketlerde göreceli güç
- Hazine piyasasındaki gelişmelere yakından bakma
- American Airlines (AAL), Spirit Airlines (SAVE) ve Frontier Group (ULCC) şirketlerinin 3. çeyrek beklentileri hakkında uyarıda bulunması
- S&P 500'ün 50 günlük hareketli ortalamanın (4,480) üzerine çıkamaması
Bugünkü ticaret cansızdı ve ana endeksler sadece mütevazı kazançlar veya kayıplar kaydetti. A-D çizgisi gerileyenleri destekledi, ancak genel olarak çok fazla kanaat yoktu. Başlıca endeksler, sabah ve öğleden sonra bazı dalgalı hareketlere neden olan mega-cap hisse senetlerinin yönünü takip etti.
S&P 500 (.AD.SPX) içinde düşen hisse senetlerinin sayısı yükselenlerden 1,5'e bir oranında daha fazla olurken, S&P 500 10 yeni en yüksek ve 11 yeni en düşük; Nasdaq ise 20 yeni en yüksek ve 199 yeni en düşük değer (new high-new low) kaydetti.
Kısaca toplam TÜFE beklendiği gibi %0,6 oranında güçlü bir artış gösterdi ve gıda ve enerjiyi hariç tutan çekirdek TÜFE %0,3 arttı (konsensüsü %0,2). Böylece toplam TÜFE Temmuz ayındaki %3,2'ye kıyasla yıllık bazda %3,7, çekirdek TÜFE ise Temmuz ayındaki %4,7'ye kıyasla yıllık bazda %4,3 artış göstermiştir.
Rapordan çıkarılabilecek en önemli sonuç, Fed'in daha yakından takip ettiği çekirdek enflasyonun yıldan yıla iyileşme göstermeye devam ettiği; ancak hala Fed'in %2,0 hedefinin oldukça üzerinde olduğu ve bu noktada Fed'i muhtemelen daha fazla faiz artırmaya zorlamayacak, ancak Fed'i kesinlikle "daha uzun süre daha yüksek" zihniyetinde tutacak yapışkan bir niteliği yansıttığıdır.
Fed'in, beklentiler faiz artırmayacağı yönündeyken bir şok etkisi yaratıp 25 baz puanlık bir artırım yapmak istediğini sanmıyoruz, ancak yılın geri kalanında faiz artırımı tamamen masadan kalkmış değil. Reuters tarafından yapılan bir ankete göre, Fed'in gelecek yıl Nisan-Haziran döneminden önce faiz indirimine gitmesi pek olası görünmüyor.
Hazine piyasası verilere tepki olarak bir miktar ani satış gördü. Ancak durum hızla sakinleşti ve bu da borsa için destekleyici oldu. Verilerin ardından %5,07'ye kadar yükselen 2 yıllık tahvil faizi, dünkü kapanışa kıyasla bir baz puan düşerek %4,99'dan kapandı. Verinin ardından %4,34'e ulaşan 10 yıllık tahvil faizi düne göre iki baz puan düşerek %4,25'e geriledi.
TÜFE raporunun ardından faiz artırım beklentileri fazla değişmedi. CME FedWatch Tool'a göre Kasım FOMC toplantısında 25 baz puanlık faiz artırımı olasılığı dün %44,2 iken bugün %40,1 oldu.
11 S&P 500 sektöründen altısı kazanç kaydetti. Kamu hizmetleri sektörü (+%1,2) %1,0'in üzerinde kazanç sağlayan tek sektör olarak sıralamada başı çekerken, %1,0'in üzerinde kayıp yaşayan tek sektör olan emlak sektörü (-%1,0) en alt sıraya geriledi.
Çinli elektrikli araç üreticileri Nio ve Xpeng'in ABD'de listelenen hisseleri, Avrupa Komisyonu'nun araçlarının cezai gümrük vergisi gerektirip gerektirmediğini değerlendirmek üzere bir soruşturma başlatmasının ardından sırasıyla %4,7 ve %3,1 düştü.
Spirit Airlines (-%6.3), Frontier Group (-%9.2) ve American Airlines'ın (-%5.7) kısmen artan yakıt maliyetleri nedeniyle 3. çeyrek görünümleri hakkında uyarıda bulunmasının ardından havayolu hisseleri piyasada kayda değer bir zayıf nokta oldu. U.S. Global Jets ETF (JETS) %2,7 değer kaybetti.
İlgili bir not olarak, İlgili olarak, sanayi sektörü (-0.7%) en zayıf performansa sahip olanlardan biri oldu, bunun bir kısmı zayıf havayolu bileşenlerinden kaynaklandı. Ayrıca, Netflix (-5.2%), reklam işinin hala genel gelirine göre önemli olmadığını açıklamasının ardından ana bireysel performans ekseni oldu.
Günün ekonomik verileri
Haftalık MBA Mortgage Endeksi bir hafta önceki %2,9'luk düşüşün ardından %0,8 geriledi. Refinansman Endeksi %5,4 düşerken, Satın Alma Endeksi %1,3 arttı.
Ağustos ayı Hazine Bütçesi, bir önceki yılın aynı dönemindeki 219,6 milyar $'lık açığa kıyasla 89,2 milyar $'lık sürpriz bir fazla gösterdi. Ağustos ayındaki fazla, gelirlerin (283.1 milyar $) giderleri (193.9 milyar $) aşmasından kaynaklandı. Hazine Bütçesi verileri mevsimsellikten arındırılmamıştır, bu nedenle Ağustos 2023 fazlası, Temmuz 2023'teki 220,8 milyar dolarlık açıkla karşılaştırılamaz.
Rapordan çıkarılabilecek en önemli sonuç, harcamaların DOE'nin Federal Doğrudan Öğrenci Kredileri programında yapılan 319 milyar dolarlık Borç Rahatlatma Tersine Çevirme değişikliğinden kaynaklanan etkileri içermesidir. Ağustos ayında genellikle bütçe açığı görülür (69 mali yılın 68'inde) çünkü önemli bir vergi ödeme tarihi yoktur.
Haftalık ham petrol stokları bir hafta önce 6,307 milyon varil azaldıktan sonra 3,954 milyon varil arttı.
