Euro bölgesinin yılın ilk üç ayında teknik resesyona girdi...
Başlıca Avrupa borsaları Perşembe günü karışık bir kapanış yaparak bir önceki günün zayıflığını taşıyan yumuşak bir açılıştan sıyrılmaya çalıştı.
Yatırımcılar, Kanada Merkez Bankası'nın beklenmedik faiz artırımının ardından, önümüzdeki hafta yapılacak önemli para politikası değerlendirmeleri öncesinde artan faiz oranları ve yavaşlayan ekonomik büyüme konusunda endişeliydi. Yumuşak Euro Bölgesi GSYİH'sı da temkinli havayı destekledi.
Almanya'da DAX 29,40 puan veya yüzde 0,18 değer kazanarak 15.989,96 seviyesinden kapanırken, Londra'da FTSE 24,60 puan veya yüzde 0,32 değer kaybederek 7.599,74 seviyesinden ve Fransa'da CAC 40 19,36 puan veya yüzde 0,27 değer kazanarak 7.222,15 seviyesinden kapandı.
Sektörler pozitif ve negatif bölgeye yayıldı. Telekom hisseleri %1,1'lik düşüşle kayıplara öncülük ederken, otomobil hisselerindeki %1,2'lik artış kazançlara öncülük etti.
Hisse senedi piyasaları sabah saatlerinde açıklanan ve Euro bölgesinin yılın ilk üç ayında teknik resesyona girdiğini gösteren rakamları büyük ölçüde sildi ve gayrisafi yurtiçi hasılada yapılan revizyonlar önceki iki çeyrekte %0,1'lik bir daralma olduğunu gösterdi.
Almanya'da Daimler Truck Holding yüzde 2,37 artarken, Heidelberg Materials yüzde 2,17 yükseldi, Volkswagen yüzde 1,14 ralli yaptı, Deutsche Post yüzde 0,87 yükseldi, Deutsche Telekom yüzde 0,75 düştü, Deutsche Borse yüzde 0,58 ekledi, Deutsche Bank yüzde 0,52 topladı, Vonovia yüzde 0,47 kaybetti, RWE yüzde 0,20 düştü ve Infineon yüzde 0,20 yükseldi.
Günün ekonomik verilerine baktığımızda;
Euro bölgesi ekonomisi ilk çeyrekte resesyona girdi. Gayrisafi yurtiçi hasıla, dördüncü çeyrekte benzer bir düşüş kaydettikten sonra yüzde 0,1 oranında daraldı. İlk çeyrek GSYH rakamı, başlangıçta tahmin edilen yüzde 0.1'lik genişlemeden aşağı yönlü revize edildi. Yıllık bazda ekonomik büyüme bir önceki dönemdeki yüzde 1.8'den yüzde 1.0'a geriledi.
Romanya'nın ekonomik büyümesinin ilk çeyrekte revize edilmediği belirtildi.. Arındırılmamış bazda GSYH Mart çeyreğinde yıllık yüzde 2.3 artarak, bir önceki üç aydaki yüzde 4.5'lik artıştan daha yavaş ve geçen ayki flaş verilerle uyumlu gerçekleşti. Mevsimsellikten arındırılmış GSYH büyümesi ise tahmin edildiği gibi bir önceki çeyrekteki yüzde 4,3'ten yüzde 2,8'e yavaşladı.
Fransa'da bordrolu istihdam ilk çeyrekte artarak özel sektörde istihdam yaratmadaki iyileşmeyi yansıttı. Toplam bordrolu istihdam ilk çeyrekte yüzde 0.3 ya da 92,400 artarak bir önceki çeyrekte yaratılan yüzde 0.2 ya da 55,400 işten biraz daha hızlı büyüdü.
Nasdaq Önemli Bir Toparlanma Gösterdi, S&P 500 Dokuz Ayın En Yüksek Kapanışına Ulaştı.
Perşembe günkü işlemlerde hisse senetleri çoğunlukla yükselirken, teknoloji ağırlıklı Nasdaq Çarşamba günü görülen keskin geri çekilmenin ardından önemli bir toparlanma gösterdi. Yukarı yönlü hareketle birlikte S&P 500 dokuz ayı aşkın bir sürenin en iyi kapanış seviyesine ulaştı.
Büyük ortalamalar günü seansın en yüksek seviyelerinin hemen dışında tamamladı. Nasdaq 133.63 puan ya da yüzde 1.0 artışla 13,238.52'ye, S&P 500 26.41 puan ya da yüzde 0.6 artışla 4,293.93'e ve Dow 168.59 puan ya da yüzde 0.5 artışla 33,833.61'e yükseldi.
Wall Street'teki güç kısmen, ilk işsizlik başvurularının geçen hafta beklenenden çok daha fazla arttığını gösteren Çalışma Bakanlığı raporunun yayınlanmasının ardından faiz oranlarının görünümüne ilişkin endişelerin hafiflemesini yansıttı.
Sektörler
- Güçlü: İhtiyari Tüketim, Temel Tüketim Malları, Bilgi Teknolojileri
- Zayıf: Gayrimenkul, Malzeme, Enerji, Finans
Pazarı Hareketlendirenler
- Büyük sermayeli hisse senetlerinde güç
- Mayıs ayı Tüketici Fiyat Endeksi ve Fed'in gelecek haftaki kararı öncesinde bir miktar tereddüt
- İşgücü piyasasında bir miktar yumuşama olduğunu yansıtan haftalık işsizlik başvurularını değerlendirilmesi
- Düşen piyasa faizleri mega büyükler ve büyüme hisseleri için ek destek görevi gördü
Borsa için iyi bir gün olarak şekillendi. 2023 formuna sadık kalarak, daha geniş piyasa bir miktar zayıflık gösterirken, büyük sermayeli hisse senetleri erken saatlerde hareketin çoğunu yönlendiriyordu. Ancak kapanışa doğru daha fazla hisse senedi yukarı yönlü hareketlere katıldı.
Yine de, mega cap alanındaki kazançlar bugün endeks performansının ayrılmaz bir parçasıydı. Apple (+1.6%), Wells Fargo tarafından Overweight notuyla işlem görmeye başlayan Amazoncom (+2.5%), NVIDIA (+2.8%) ve üst üste onuncu kazancını kaydeden Tesla (+4.6%) en büyük destek faktörleri arasındaydı. Vanguard Mega Cap Growth ETF (MGK) %1,0 yükseldi.
0,6 düşüş gösteren Invesco S&P 500 Equal Weight ETF (RSP) yatay kapanırken, bugün yeniden 4.300 seviyesiyle flört eden piyasa değeri ağırlıklı S&P 500 %0,6 yükseldi ve günün en yüksek seviyelerine yakın tamamladı.
Piyasa işlem ve hacim genişliği seansın büyük bölümünde bir miktar negatifti, ancak NYSE ve Nasdaq'ta yükselenler ve düşenler neredeyse eşit bir şekilde yerleşti.
S&P 500 sektörlerinin çoğu kazançla kapanırken, gayrimenkul (-%0,7) ve enerji (-%0,5) en alt sıralara geriledi. Enerji sektörü, ABD ve İran'ın yeni bir petrol zenginleştirme ve ihracat anlaşmasına yaklaştığına dair haberlerle düşen petrol fiyatlarına (71,24 $/varil, -1,7%) kısmen tepki gösterdi. Ancak Beyaz Saray bu haberleri yalanladı.
İhtiyari tüketici sektörü (+%1,6), Amazon.com ve Tesla'nın desteğiyle 11 sektörün liderlik tablosunun zirvesinde yer aldı. Bu arada, Wynn Resorts ( -0.2%) ve Las Vegas Sands -1.2%) Jefferies'de Satın Al'dan Tut'a düşürüldükten sonra en kötü performans gösteren bileşenler arasında yer aldı.
En iyi performans gösteren diğer sektörler arasında bilgi teknolojileri (+%1,1) ve temel tüketim malları (+%0,8) sektörleri yer aldı. Bilgi teknolojisi sektörü Apple ve Microsoft (MSFT 325.26, +1.88, +%0.6) tarafından desteklendi ve yarı iletken bileşenlerinden nispeten güçlü bir performans gösterdi. PHLX Yarı İletken Endeksi %1,1 yükseldi.
Özellikle, Russell 2000 (-%0,4) bu hafta şimdiye kadar daha iyi performans gösterdikten sonra bugün geride kaldı, ancak daha önceki %1,1'lik düşüşten geri tırmandı. Bugünkü kayıp da dahil olmak üzere, %2,7'lik kazançla bu hafta hala en iyi performans gösteren endeks konumunda.
Piyasa katılımcıları, Kasım 2021'den bu yana en yüksek seviyede (261.000) gelen haftalık ilk işsizlik başvuruları raporuna da tepki göstererek Hazine piyasasında alım ilgisini artırdı.
2 yıllık tahvil getirisi üç baz puan düşerek %4,52'ye, 10 yıllık tahvil getirisi ise yedi baz puan düşerek %3,71'e geriledi. Düşen piyasa faizleri, mega büyükler ve diğer büyüme hisseleri için ek destek görevi gördü.
Günün ekonomik verileri gözden geçirildiğinde
İlk işsizlik başvuruları 3 Haziran'da sona eren haftada 28.000 artarak 261.000'e yükselirken (konsensüsü 237.000), 27 Mayıs'ta sona eren haftada devam eden işsizlik başvuruları 37.000 azalarak 1,757 milyona geriledi. Öncü bir gösterge olan ilk başvurular Kasım 2021'den bu yana en yüksek seviyesine ulaştı.
Rapordan çıkarılabilecek en önemli sonuç, ilk başvurularda görülen artış, işgücü piyasasında Fed'in görmek isteyeceği bir miktar yumuşamaya işaret etse de, başvuru seviyeleri geçmiş resesyonlarda görülen seviyelerin (yani 375.000'in kuzeyi) oldukça altında seyretmeye devam ediyor ve bu da piyasa katılımcılarının bilmekten nispeten memnun olması gereken bir nokta.
Toptan eşya stokları Nisan ayında %0,1 düşerken (konsensüsü -%0,2), bir önceki okumada revize edilen %0,2'lik düşüş (%0,0'dan) gerçekleşti.
Haftalık EIA Doğal Gaz Envanterleri, geçen haftaki 96 bcf'lik birikime karşılık 104 bcf'lik bir birikim gösterdi.
